Началом повествования можно считать период, когда Валар призывают эльдар в Валинор, что запускает цепь событий, важных для понимания дальнейшего развития истории Нуменора и Лотлориэна. Рассказывается о том, как формируется власть Нуменора, о первых поколениях рода Эльроса и установлении законов престолонаследия. В материале отмечается, что хроники Второй эпохи передают события ограниченно и противоречиво, поэтому нередко приходится учитывать различные версии и варианты, которые существуют одновременно.

Основные события включают становление и падение Нуменора, создание и использование Колец Власти, а также ключевые войны и дипломатические события, которые определили ход истории Средиземья. Отдельное внимание уделяется развитию личных историй Галадриэли и Келеборна, их влиянию на происходящее и их перемещению между мирами. Рассматриваются также судьбы других народов и существ, включая лесных эльфов и друэдайн, а также роль истари и палантиров.

Перед героями периодически возникают сложные вопросы, связанные с выбором между долгом и личными стремлениями, с последствиями вмешательства в ход истории и с попытками сохранить мир или изменить его. Некоторые решения приводят к изменениям во взглядах и в понимании истории, что отражается в нескольких вариантах повествований, присутствующих в книге. Нередко текст оставляет некоторые детали открытыми, показывая развитие задуманной истории и отсутствие окончательного оформления.

В итоге материалы фиксируют важные моменты и персонажей, но не формируют цельного законченного текста. Они дают возможность проследить за развитием замыслов автора, показать разночтения и этапы формирования легендариума Средиземья. Главная тема, проходящая через все тексты, связана с изменчивостью истории и сложностью передачи наследия через века, а также с взаимодействием разных миров и народов в рамках великой саги.